一、網(wǎng)格走動的界說

網(wǎng)格走動是一種量化走動策略，它的基原意趣是在一定的價錢區(qū)間內(nèi)，通過設(shè)訂價錢網(wǎng)格，將資金分紅多少份，當價錢著落時安詳買入，價錢高漲時安詳賣出。形象地說，就像是在一個設(shè)定好的價錢區(qū)間內(nèi)編織了一張交易的“網(wǎng)”，憑證價錢在這張 “網(wǎng)” 中的位置進行走動。

二、網(wǎng)格走動的要素

1. 價錢區(qū)間

這是進行網(wǎng)格走動的基礎(chǔ)界限。需要投資者憑證對處所財富（如股票、ETF 等）的價錢波動界限進行預(yù)估來篤定。舉例，關(guān)于一只價錢始終在 10 - 20 元波動的股票，不錯將 10 - 20 元締造為價錢區(qū)間。

2. 網(wǎng)格大小

網(wǎng)格大小是指相鄰交易價錢之間的差價。若是網(wǎng)格過大，可能會錯過好多走動契機；若是網(wǎng)格過小，走動過于頻頻，會增多走動資本。比如，關(guān)于上述10 - 20 元價錢區(qū)間的股票，若締造網(wǎng)格大小為 1 元，那么在價錢從 10 元動手高漲，每高漲 1 元就會觸發(fā)一次賣出操作。

3. 走動份額（或金額）

這是指在每個網(wǎng)格觸發(fā)交易操作時走動的數(shù)目。不錯按照固定的金額（如每次買入或賣出1000 元的財富）八成固定的份額（如每次買入或賣出 100 股）來設(shè)定。

三、網(wǎng)格走動的操作經(jīng)由

1. 運轉(zhuǎn)建倉

最初在價錢區(qū)間的中間位置八成憑證我方的判斷取舍一個合適的價錢點進走時轉(zhuǎn)建倉。舉例，在價錢區(qū)間為10 - 20 元，網(wǎng)格大小為 1 元的股票網(wǎng)格走動中，若是取舍在 15 元進走時轉(zhuǎn)建倉，買入一定份額的股票。

2. 價錢著落時操作

當價錢著落一個網(wǎng)格時，按照設(shè)定的走動份額（或金額）進行買入。比如價錢從15 元著落到 14 元，就買入相應(yīng)份額的股票。

3. 價錢高漲時操作

當價錢高漲一個網(wǎng)格時，按照設(shè)定的走動份額（或金額）進行賣出。如價錢從14 元又高漲到 15 元，就賣出之前在 14 元買入的份額。

四、網(wǎng)格走動的優(yōu)點

1. 自動走動，檢樸元氣心靈

一朝設(shè)定好網(wǎng)格走動的參數(shù)，走動系統(tǒng)就不錯憑證價錢的波動自動擴充交易操作，不需要投資者工夫盯盤，關(guān)于莫得工夫?qū)崟r情緒市集的投資者來說相稱浮淺。

2. 適應(yīng)震撼市集

在震撼市中，價錢在一定區(qū)間內(nèi)來去波動，網(wǎng)格走動不錯通過握住地低吸高拋得到收益。舉例，在一個始終橫盤的ETF 市集，通過網(wǎng)格走動不錯利用價錢的小幅波動來盈利。

五、網(wǎng)格走動的流毒

1. 單邊行情風險

若是市集出現(xiàn)單邊高漲八成單邊著落行情，網(wǎng)格走動可能會出現(xiàn)問題。在單邊高漲行情中，可能很快就會賣光總共的份額，錯事后續(xù)的大幅高漲利潤；在單邊著落行情中，可能會握住買入，導(dǎo)致資金被深度套牢。

2. 參數(shù)締造難度大

合適的價錢區(qū)間、網(wǎng)格大小和走動份額等參數(shù)很難篤定。不同的處所財富有不同的價錢波動秉性，需要投資者對市集和處所財富有深刻的了解才能締造出較為合理的參數(shù)。若是參數(shù)締造不對理，網(wǎng)格走動的后果可能會大打扣頭。

六、網(wǎng)格走動適用于哪些市集環(huán)境和投資品種

1. 適用的市集環(huán)境

震撼市集：震撼市集是網(wǎng)格走動最理念念的應(yīng)用場景。在這種市集環(huán)境下，價錢在一個相對固定的區(qū)間內(nèi)波動，莫得澄澈的高漲八成著落趨勢。舉例，某股票價錢在一段工夫內(nèi)執(zhí)續(xù)在30 - 50元之間來去波動，就像一個乒乓球在桌子的兩頭來去彈跳。 - 當價錢達到區(qū)間的下限，如30元，網(wǎng)格走動系統(tǒng)會按照預(yù)設(shè)的走動份額進行買入操作；當價錢回升到區(qū)間上限，如50元，系統(tǒng)會進行賣出操作。通過這種低吸高拋的邊幅，投資者不錯在震撼行情中反復(fù)得到差價收益。 - **波動頻頻且有規(guī)則的市集

關(guān)于一些價錢波動頻頻，況兼波動具有一定例律的市集，網(wǎng)格走動也能領(lǐng)路作用。比如，某些貨幣對在外匯市麇集，會因為宏不雅經(jīng)濟數(shù)據(jù)發(fā)布、央行貨幣策略調(diào)養(yǎng)等因素，出現(xiàn)較為頻頻且有節(jié)拍的波動。- 以歐元兌好意思元匯率為例，若是它在1.10 - 1.20之間波動，況兼這種波動在一定工夫內(nèi)呈現(xiàn)出較為規(guī)則的周期性，投資者就不錯利用網(wǎng)格走動策略，在匯率著落時買入，高漲時賣出，得到收益。

2. 適用的投資品種

ETF基金 - ETF基金是網(wǎng)格走動相比恰當?shù)耐顿Y品種之一。ETF基金具有走動資本低、流動性好等特色。以滬深300ETF為例，它考究追蹤滬深300指數(shù)的發(fā)揚。 - 滬深300指數(shù)在某些階段會呈現(xiàn)出震撼走勢。由于ETF的走動邊幅與股票訪佛，投資者不錯浮淺地在證券賬戶中進行操作。通過締造合適的網(wǎng)格參數(shù)，如價錢區(qū)間基于滬深300ETF的歷史波動界限，網(wǎng)格大小憑證指數(shù)的波動幅度和走動資本來篤定，就不錯利用滬深300ETF的價錢波動進行網(wǎng)格走動。

高流動性的藍籌股高流動性的藍籌股具有走動活躍、價錢相對賦閑等特色。舉例，像工商銀行這么的藍籌股，其股價波動相對較為牢固，有大都的交易盤，走動資本也相對合理。- 關(guān)于這類股票，投資者不錯憑證其歷史股價波動區(qū)間締造網(wǎng)格。在股價著落階段安詳買入，蘊蓄籌碼；在股價高漲階段安詳賣出，終了盈利。而且藍籌股的基本面相對賦閑，出現(xiàn)頂點風險的概率較低，相比恰當始終選用網(wǎng)格走動策略。

部分商品期貨關(guān)于一些價錢波動較為頻頻的商品期貨，如黃金期貨、螺紋鋼期貨等，在市集處于區(qū)間震撼時也不錯推敲網(wǎng)格走動。以黃金期貨為例，其價錢會受到專家經(jīng)濟場地、地緣政事因素、好意思元匯率等多種因素的影響。- 當黃金期貨價錢在一定期間內(nèi)處于區(qū)間震撼景色，比如在1800 - 2000好意思元/盎司之間波動時，投資者不錯利用網(wǎng)格走動策略。不外，需要防備的是，商品期貨走動具有高杠桿、高風險的秉性，在使用網(wǎng)格走動時要嚴慎締造參數(shù)，截至風險。

七、如安在施行操作中應(yīng)用網(wǎng)格走動策略

1取舍合適的走動平臺

證券走動平臺：若是是走動股票或ETF，需要取舍一個功能都全的證券走動平臺。舉例，國內(nèi)的華泰證券、中信證券等券商提供的走動軟件，這些軟件不僅不錯進行基本的交易走動，還援助條款單締造，浮淺投資者締造網(wǎng)格走動的參數(shù)。在取舍平臺時，要推敲平臺的賦閑性、走動手續(xù)費率以及是否提供充足的市集數(shù)據(jù)和分析器具。

2、走動前的準備職責

處所取舍：憑證前邊提到的適用市集環(huán)境和投資品種，取舍恰當網(wǎng)格走動的財富。舉例，在市集處于震撼階段時，取舍滬深300ETF看成走動處所。需要對處所財富的基本面和價錢波動秉性有充分的了解，比如滬深300ETF的身分股組成、行業(yè)分散以過頭與宏不雅經(jīng)濟觀點的關(guān)聯(lián)性等。

資金分撥：篤定干涉彀格走動策略的資金量。要憑證我方的全體財富設(shè)置和風險承受才智來分撥資金。舉例，一個投資者的總投資資金為100萬元，憑證風險評估，他決定將20%即20萬元用于網(wǎng)格走動策略，況兼在這20萬元資金內(nèi)，憑證處所財富的價錢和預(yù)期的走動份額，進一步分手每次走動的資金量。

參數(shù)締造：

價錢區(qū)間：假定經(jīng)過對滬深300ETF的歷史價錢分析，發(fā)現(xiàn)其在昔時一年價錢主要在4 - 5元之間波動，推敲到面前市集環(huán)境變化不大，初步將價錢區(qū)間締造為4 - 5元。

網(wǎng)格大小：麇集走動資本（假定ETF走動資本為萬分之三傍邊）和預(yù)期收益，以及滬深300ETF的價錢波動幅度，將網(wǎng)格大小締造為0.1元。這么每次價錢波動達到0.1元就會觸發(fā)走動。

走動份額（或金額）：憑證干涉的資金量和價錢區(qū)間，假定決定每次走動金額為2000元。那么在價錢為4元時，運轉(zhuǎn)買入金額為2000元，買入份額為2000÷4 = 500份。

3、動手走動與監(jiān)控調(diào)養(yǎng)

運轉(zhuǎn)建倉：按照締造好的參數(shù)，在價錢區(qū)間合適的位置進走時轉(zhuǎn)建倉。如上述例子，當滬深300ETF價錢為4.5元時，買入一定份額（憑證推敲為2000÷4.5≈444份）動手成立倉位。

自動走動擴充：咫尺好多走動平臺援助條款單功能。締造好條款單后，當價錢著落一個網(wǎng)格，如價錢跌到4.4元時，平臺會自動按照預(yù)設(shè)的走動金額（2000元）買入相應(yīng)份額（2000÷4.4≈455份）；當價錢高漲一個網(wǎng)格，如漲到4.6元時，自動賣出相應(yīng)份額（憑證之前買入價錢和份額推敲賣出份額）。

依期監(jiān)控與調(diào)養(yǎng)：

市集環(huán)境變化監(jiān)控：密切情緒市集環(huán)境的變化，舉例宏不雅經(jīng)濟數(shù)據(jù)發(fā)布、策略調(diào)養(yǎng)等因素。若是宏不雅經(jīng)濟數(shù)據(jù)超預(yù)期導(dǎo)致滬深300指數(shù)可能出現(xiàn)單邊高漲或著落趨勢，需要推敲暫停或調(diào)養(yǎng)網(wǎng)格走動策略。

參數(shù)調(diào)養(yǎng)：若是發(fā)現(xiàn)運轉(zhuǎn)締造的價錢區(qū)間、網(wǎng)格大小或走動份額不對理歐洲杯體育，需要實時調(diào)養(yǎng)。比如，經(jīng)過一段工夫不雅察，發(fā)現(xiàn)滬深300ETF的價錢波動幅度變大，藍本締造的網(wǎng)格大小可能會錯過一些走動契機，不錯合適增大網(wǎng)格大小；八成若是資金量發(fā)生變化，也需要相應(yīng)調(diào)養(yǎng)走動份額。